Dies ist eine Übersetzung des ursprünglichen englischen Artikels.
Tortola, Britische Jungferninseln, 12. Juli 2023, Chainwire
In seiner fortlaufenden Reise zur Neugestaltung der Krypto-Investitionslandschaft freut sich Struct Finance, eine DeFi-Plattform, die es Investoren ermöglicht, sich mit maßgeschneiderten Zinsprodukten zu beschäftigen, die mit digitalen Vermögenswerten verbunden sind, die Einführung der BTC.B-USDC Vaults anzukündigen.
Das tranche-basierte BTC.B-USDC Zinsprodukt wurde durch die effektive Nutzung von Avalanches BTC.B (Bridged Bitcoin) für DeFi-Anwendungen ermöglicht. Der neue Vault ergänzt die Genesis USDC Vaults von Struct Finance auf beeindruckende Weise und läutet eine aufregende Ära in den DeFi-Renditechancen ein. Struct Finance baute den neuen Vault auf dem Liquidity Provider Token (GLP) von GMX auf, um vorhersehbare Renditen für BTC in Form von festen Rückflüssen und USDC in Form von variablen Rückflüssen zu generieren, während gleichzeitig ein sicheres Asset genutzt und die Volatilität sowie Risiken minimiert werden.
“Unsere BTC.B-USDC Vaults stellen eine innovative Anwendung von Bitcoin in DeFi dar. Wir nutzen das Bridged Bitcoin (BTC.B) von Avalanche voll aus, um eine neue Welle von Möglichkeiten im digitalen Vermögenswertesektor zu schaffen,” sagte Ersin Dalkali, der Mitbegründer von Struct Finance.
Während Bitcoin weiterhin den Markt dominiert, hat seine inhärente Abwesenheit einer DeFi-Schicht traditionell die native Erzeugung von Renditen erheblich erschwert. Avalanche hat neue Möglichkeiten für Bitcoin in DeFi mit BTC.B (Bridged Bitcoin) eröffnet. Im Gegensatz zu WBTC, das auf zentralisierte Brücken angewiesen war, wird BTC.B über Avalanche Core – eine dezentrale Brücke – geprägt und kann vertrauenswürdig über Netzwerke mit der Layer Zero-Brücke verbunden werden.
Derzeit yield Bitcoin-Investitionen in prominenten KreditPools zwischen 0,2–0,5%. Selbst die stabilen Swap-Pools, die wBTC-BTC.B Produkte anbieten, erreichen nur Renditen von etwa 2 %. Das BTC.B-USDC Produkt von Struct sprengt diese Grenzen und bietet signifikant höhere Erträge.
Der Zweck von BTC.B ist es, BTC-Investoren zu befähigen, DeFi-Möglichkeiten auf der Avalanche-Blockchain zu erkunden, ohne sekundäre Tokens erwerben oder auf zentralisierte Brücken angewiesen sein zu müssen. BTC.B repräsentiert BTC-Münzen, die in Form von ERC-20-Tokens auf die Avalanche-Blockchain übertragen werden. Mit über 6000 BTC, die überbrückt wurden, und einem vollständig verwässerten Wert von 180 Millionen Dollar, schafft sich BTC.B eine Nische im Krypto-Markt.
Die Bitcoin-ETF-Anträge von BlackRock, WisdomTree und Invesco – drei der weltweit führenden Vermögensverwalter – sind nicht nur eine bloße Einreichung. Es ist ein Signal, dass der traditionelle Finanzbereich bereit ist, Bitcoin auf einem neuen Niveau zu akzeptieren. Kürzlich gab die US-amerikanische Securities and Exchange Commission (SEC) das grüne Licht für einen 2X-gehebelten Bitcoin ETF, was eine begeisterte Welle von Spekulationen und Erwartungen für die Genehmigung eines Spot Bitcoin ETF auslöste.
Delta-Hedging
Inmitten der hochvolatilen Krypto-Industrie ermöglichen die Zinsprodukte von Struct Finance jedem, das Risiko von renditeträchtigen DeFi-Vermögenswerten in verschiedene Teile zu zerlegen und neu zu verpacken, um das eigene Risikoprofil durch einen innovativen Prozess namens „Tranchierung“ anzupassen. Jedes Zinsprodukt ist ein einzelner Vault, der in zwei Teile oder Tranchen aufgeteilt ist, die unterschiedliche Rückkehrkonfigurationen haben:
- Eine feste Rendite-Tranche für konservative Investoren, die nach konstanten Renditen suchen
- Eine variable Rendite-Tranche für Investoren mit höherer Risikobereitschaft, die überlegene Rückflüsse anstreben
Die Rendite aus dem zugrunde liegenden Vermögenswert fließt zuerst in die feste Tranche, um vorhersehbare Renditen zu gewährleisten. Der Rest wird dann der variablen Tranche zugewiesen, die eine verbesserte Exposition gegenüber dem zugrunde liegenden renditeträchtigen Vermögenswert erhält. Im Vergleich zur festen Tranche könnte die variable Tranche mehr Rendite, weniger Rendite oder keine Rendite erwirtschaften.
Im Rahmen seiner BTC.B-USDC Vaults hat Struct Finance einen einzigartigen Ansatz zur Verwaltung von Investitionsrisiken implementiert: das Delta-Hedging. Während die feste Tranche mit ihrer hohen Rendite im Vordergrund steht, bietet die variable Seite des Produkts eine zusätzliche Schicht faszinierender Komplexität und Potenzial.
Nach der Bereitstellung von Geldern in den Vault wird das BTC.B in der festen Tranche in GMX’s GLP-Token umgewandelt, wodurch eine Position eingerichtet wird, die Bitcoin gegenüber GLP shorten und ein negatives Delta beisteuern kann. Im Gegensatz dazu wird das USDC auf der variablen Seite in GLP umgewandelt, was von Natur aus ein positives Delta mit sich bringt.
Dieses innovative Produktdesign des Delta-Hedgings erreicht eine feine Balance zwischen den positiven und negativen Delta-Kräften. Dies führt zu einer robusten Strategie, die es Investoren ermöglicht, die inhärente Volatilität des Krypto-Marktes selbstbewusst zu navigieren.
Dieses kunstvolle Zusammenspiel der festen und variablen Seiten innerhalb der Vaults öffnet den Investoren Tür, das Potenzial von Bitcoin-Investitionen wie nie zuvor zu nutzen. Indem es ein breites Spektrum von Risikobereitschaften bedient, stellt Struct Finance sicher, dass sowohl Einzel- als auch institutionelle Investoren ihre Strategien anpassen können, um ihre Renditen zu maximieren, unabhängig von den Marktbedingungen.
Über Struct Finance
Struct Finance steht an der Spitze der DeFi-Revolution, mit einer Vision, das Design und die Nutzbarkeit finanzieller Produkte zu transformieren. Es befähigt Benutzer, ihre eigenen Finanzinstrumente zu entwerfen, indem es die Kraft von tokenisierten, renditeträchtigen Positionen nutzt, um eine Welt vielfältiger Investitionsmöglichkeiten zu erschließen. Darüber hinaus übernehmen seine innovativen Finanzprodukte ein tranche-basiertes System, das die Erträge intelligent zwischen verschiedenen Anlegerklassen verteilt. Dieser ausgewogene Ansatz garantiert eine stetige Rendite für risikoaverse Investoren und bietet gleichzeitig die Aussicht auf höhere Rückflüsse für die Abenteuerlustigen. Anfangs auf Avalanche verfügbar, plant Struct Finance in naher Zukunft, multichain zu gehen.
Für weitere Informationen, besuchen Sie: Website | Twitter | Discord | Telegram
Haftungsausschluss: Diese Mitteilung dient nur zu Informationszwecken und sollte nicht als finanzielle Werbung ausgelegt werden.
Kontakt
Miguel Depaz
media@struct.fi
