Crypto Overzicht in Zimbabwe

Regelgevingsgegevens zijn uitsluitend bedoeld ter informatie en weerspiegelen mogelijk niet de meest recente juridische ontwikkelingen. Raadpleeg altijd gekwalificeerde professionals voordat u beslissingen neemt.

Juridische classificatie en regelgevend kader

Status van cryptovaluta

Cryptovaluta in Zimbabwe bevinden zich in een overgangsgrijszone in plaats van een duidelijk legale of illegale positie. De Reserve Bank of Zimbabwe (RBZ) verklaarde in december 2017 dat cryptovaluta geen wettig betaalmiddel zijn, en Circular No. 2/2018 (uitgevaardigd bij brief van 15 mei 2018) droeg banken op om relaties met cryptovalutabedrijven te beëindigen en gerelateerde rekeningen binnen 60 dagen te sluiten. Die richtlijn werd op 24 mei 2018 voorlopig geschorst door de High Court van Harare in de zaak Golix v Reserve Bank of Zimbabwe, na een spoedverzoek van crypto-exchange Golix (destijds ook bekend als Bitfinance). Rechter Chitakunye schortte het verbod op in afwachting van een verdere behandeling, nadat de RBZ niet was verschenen. De circulaire is nooit formeel ingetrokken en commerciële banken blijven de inhoud ervan toepassen via intern nalevingsbeleid.

De meest ingrijpende wijziging volgde via de Finance Act, 2025 (Act No. 7 of 2025), die een nieuwe Section 3A invoegde in de Money Laundering and Proceeds of Crime Act [Chapter 9:24] en voor het eerst in de Zimbabwaanse primaire wetgeving een wettelijke definitie van “virtueel activum” introduceerde. Een virtueel activum wordt gedefinieerd als een digitale representatie van waarde die digitaal verhandeld of overgedragen kan worden en voor betalings- of beleggingsdoeleinden gebruikt kan worden, met uitzondering van digitale representaties van fiatgeld en financiële instrumenten die al onder andere wetgeving gereguleerd zijn. Virtuele activa worden in de algemene wet nog steeds niet geclassificeerd als eigendom, effecten of grondstoffen, waardoor slachtoffers van diefstal geen duidelijke civielrechtelijke verhaalsmogelijkheden hebben. De wettelijke erkenning van VASPs markeert echter effectief het einde van het tijdperk van de de-facto-verbodssituatie.

Fiscale behandeling

Er bestaat geen specifieke crypto-belastingwetgeving. De Zimbabwe Revenue Authority (ZIMRA) past algemene belastingbeginselen toe via zelfaangifte op grond van de Income Tax Act [Chapter 23:06]. Vervreemding van crypto-activa wordt doorgaans aangemerkt als een belastbaar feit voor de vermogenswinstbelasting, tegen 20% voor particulieren en 25% voor vennootschappen. Miningrewards, staking-inkomsten, airdrops en in cryptovaluta uitgedrukte bedrijfsinkomsten vallen onder de reguliere inkomstenbelasting, met een progressief toptarief van circa 41,5%. Het vennootschapsbelastingtarief voor geregistreerde ondernemingen bedraagt 24,72%. De Intermediated Money Transfer Tax (IMTT) van 2% geldt wanneer crypto-opbrengsten het formele banksysteem binnenstromen. Een digitale-dienstenbelasting van 15%, ingevoerd via de technologieregelgeving van 2026, kan ook van toepassing zijn op bepaalde platformvergoedingen van cryptoplatforms die aan niet-ingezeten aanbieders worden betaald. Cryptovalutatransacties zijn momenteel vrijgesteld van btw, hoewel de precieze mechanismen in de praktijk nog onduidelijk zijn.

Toezicht en handhaving

De RBZ is de hoofdtoezichthouder voor het bank- en betalingsverkeer en de fintech-sandbox. De Financial Intelligence Unit (FIU), ondergebracht bij de RBZ, is de aangewezen VASP-registratieautoriteit op grond van Section 3A. De Securities and Exchange Commission of Zimbabwe (SECZIM) houdt toezicht op de kapitaalmarkten en wordt in Section 3A aangehaald via Part VA van de Securities and Exchange Act, wat wijst op toekomstige betrokkenheid bij tokenuitgiften en handelsplatformen, hoewel er nog geen afzonderlijke crypto-vergunningscategorie is gepubliceerd. ZIMRA is verantwoordelijk voor de belastingadministratie en het Ministerie van Financiën, Economische Ontwikkeling en Investeringspromotie vaardigt wettelijke instrumenten uit. Gouverneur John Mushayavanhu, die op 28 maart 2024 in functie trad als opvolger van John Mangudya, hanteert een voorzichtige “eerst bestuderen, dan reguleren”-houding ten aanzien van crypto-activa.

Ondernemingsklimaat

Relaties met banken

Bancaire toegang voor cryptobedrijven blijft in de praktijk sterk beperkt. Hoewel de circulaire van de RBZ uit 2018 voorlopig is geschorst, bevriezen commerciële banken routinematig rekeningen die gelinkt zijn aan cryptovalutaactiviteiten, als onderdeel van intern nalevingsbeleid en toezicht op deviezencontrole. Dedicated zakelijk bankieren voor crypto-exchanges of bewaarders is niet beschikbaar. Gebruikers laten betalingen doorgaans verlopen via mobiele-betalingsplatforms zoals EcoCash om toegang te krijgen tot peer-to-peer-markten. Section 3A legt een juridische basis voor geregistreerde VASPs om uiteindelijk gereguleerde bancaire toegang te verkrijgen, maar dit is afhankelijk van de voltooiing van de FIU-registratieprocedure en van banken die hun risicohouding aanpassen op basis van nog te publiceren secundaire regelgeving, die begin 2026 nog niet in het staatsblad was verschenen.

Ondersteuning van innovatie

De RBZ Fintech Regulatory Sandbox is sinds februari 2021 operationeel op basis van richtlijnen die zijn gebaseerd op de RBZ Act, de Banking Act, de National Payment Systems Act, de Money Laundering and Proceeds of Crime Act en de Exchange Control Act. De sandbox biedt een besliswindow van 21 werkdagen en testperioden van maximaal 24 maanden. Geen enkel crypto-activaproject is tot op heden via de sandbox publiekelijk goedgekeurd; toegelaten deelnemers zijn geconcentreerd in betalingen en identiteitsoplossingen. De RBZ lanceerde in mei 2023 een programma voor goudgedekte digitale tokens onder de naam Mosi-oa-Tunya. Het token, later omgedoopt tot Gold-Backed Digital Token (GBDT) om verwarring met de ZiG-valuta te vermijden, vertegenwoordigt een fractioneel eigendomsrecht in goud dat in de kluis van de RBZ wordt gehouden en kan voor peer-to-peer-betalingen via e-goudwallets worden gebruikt. De adoptie bleef beperkt: in juni 2023 waren er slechts 35 nieuwe aanvragen verwerkt. De muntproductie werd in juli 2024 stopgezet en gedeeltelijk hervat in 2025 naarmate de goudprijs wereldwijd steeg. Het GBDT is een op goud gebaseerd instrument, geen traditionele digitale centralebankvaluta (CBDC).

Crypto-vergunningen in Zimbabwe

Zimbabwe geeft momenteel geen afzonderlijke vergunning uit voor crypto-exchanges, bewaarders of broker-dealers voor virtuele-activabedrijven. De Finance Act, 2025 introduceerde een verplichte VASP-registratieplicht op grond van Section 3A van de Money Laundering and Proceeds of Crime Act, maar de secundaire regelgeving die nodig is om de registratie operationeel te maken, waaronder vergoedingenstructuren, geschiktheidscriteria, minimumkapitaaldrempels en doorlopende toezichtsvereisten, was begin 2026 nog niet in het staatsblad gepubliceerd. Het land bevindt zich dan ook in een pre-vergunningregistratiefase in plaats van een volledig functionerend vergunningsstelsel.

Huidige status

Op grond van Section 3A moet iedere persoon die in of vanuit Zimbabwe activiteiten als aanbieder van virtuele-activadiensten uitoefent, zich bij de Financial Intelligence Unit inschrijven. Reeds bestaande VASPs die vóór de inwerkingtreding van de Finance Act, 2025 legaal actief waren, mogen doorwerken tot de in Section 3A vastgestelde overgangsdeadline, waarna registratie verplicht is. Niet-naleving kan leiden tot boetes van maximaal 100.000 USD per overtreding. Statutory Instrument 17 of 2025 herzag afzonderlijk de vergunningverlening voor betalingsdiensten en introduceerde een jaarlijkse vergoeding van 2% van de bruto-omzet met een maximum van 50.000 USD, alsmede een verplichte lokale bankpartnerschapsvereiste voor niet-bancaire betalingsdienstaanbieders. De technologieregelgeving van 2026 legt aanvullend een digitale-dienstenbelasting van 15% op aan internationale platforms die in Zimbabwe actief zijn, en verplicht platformexploitanten zich vóór 20 april 2026 opnieuw te registreren onder de COBE Act. Het exploiteren van een cryptoplatform zonder de vereiste vergunning kan resulteren in boetes van maximaal 1.000 USD of een gevangenisstraf van maximaal zeven jaar onder het kader van 2026. Geen enkele VASP heeft tot op heden een registratiecertificaat van de FIU ontvangen.

Waarom er geen volledig kader is

Het ontbreken van een volledig vergunningsstelsel in Zimbabwe weerspiegelt historische voorzichtigheid en institutionele prioriteitstelling. Het bancaire verbod van de RBZ in 2018, hoewel rechterlijk geschorst, schiep een ontmoedigend klimaat dat de vroege jaren 2020 domineerde. De RBZ gaf prioriteit aan valutastabilisatie, met als hoogtepunt de lancering van de ZiG op 5 april 2024 als door goud en deviezenreserves gedekte nationale fiatvaluta ter vervanging van de Zimbabwaanse dollar, alvorens aandacht te besteden aan toezicht op virtuele activa. De Nationale Risicoanalyse van 2024 identificeerde VASPs als een restrisico voor de bestrijding van witwassen en terrorismefinanciering, omdat er geen toezichtsinfrastructuur bestond. Section 3A was bedoeld als een eerste stap: wettelijke registratiebevoegdheid vestigen vóórdat een volledig vergunningsarchitectuur wordt opgebouwd. FATF-Aanbeveling 15, die Zimbabwe aanvaardde bij verwijdering van de grijze lijst op 4 maart 2022, verplicht landen tot het registreren of verlenen van vergunningen aan VASPs voor de naleving van witwasbestrijding en terrorismefinanciering. Section 3A is Zimbabwes eerste omzetting van die verplichting.

Wat exploitanten moeten weten

Bedrijven die Zimbabwaanse gebruikers willen bedienen of vanuit Zimbabwe willen opereren, dienen zich voor te bereiden op de registratiedeadline onder Section 3A door contact op te nemen met de FIU zodra de secundaire regelgeving is gepubliceerd. Nalevingsprogramma’s dienen nu al in te spelen op de MLPCA-verplichtingen die van toepassing zijn op VASPs: klantonderzoek, melding van verdachte transacties en bewaarplichten die gelijkwaardig zijn aan die voor financiële instellingen. Bankrelaties vereisen directe onderhandeling met commerciële banken, zonder garantie op rekeningtoegang totdat banken hun crypto-risicobeleid formeel hebben herzien. Regionale exploitanten dienen ook de SECZIM te volgen: Part VA van de Securities and Exchange Act kan afzonderlijk toezicht op tokenuitgiften introduceren naast het FIU-registratietraject. Vergeleken met Zuid-Afrika, dat vanaf 2024 Crypto Asset Service Providers heeft vergund nadat cryptovaluta in oktober 2022 als financieel product waren aangemerkt, en Mauritius, dat sinds 2021 opereert onder de Virtual Asset and Initial Token Offering Services Act, vertegenwoordigt het Section 3A-model van Zimbabwe een basale omzetting van FATF R15 in plaats van een volledig vergunningsarchitectuur.

Marktkenmerken

Adoptiepatronen

De adoptie wordt gedreven door macro-economische omstandigheden in plaats van regulatoire stimulansen. Aanhoudende valuta-instabiliteit en hoge inflatie hebben particuliere gebruikers richting op de US dollar gebaseerde stablecoins gestuurd, waarbij USDT functioneert als de facto dollarvervanging voor betalingen via remittances, grensoverschrijdende handel en waardebehoud. Circa 12% van de Zimbabwanen had in 2024 enige vorm van cryptovalutatransactie uitgevoerd, een sterke stijging ten opzichte van minder dan 2% in 2019. De activiteit is geconcentreerd op wereldwijde peer-to-peer-platforms die via mobiel geld worden gebruikt, met name EcoCash. Betrokkenheid van institutionele partijen en beursgenoteerde bedrijven blijft verwaarloosbaar. De ZiG-valuta, geïntroduceerd in april 2024 als door goud en reserves gedekte nationale fiatvaluta ter vervanging van de Zimbabwaanse dollar, is een digitaal fiattoken en geen crypto-activum. De depreciatie ervan ten opzichte van de US dollar gedurende 2024 versterkte de vraag naar stablecoin-alternatieven eerder dan dat zij die verminderde.

Sectorale focus

De lokale cryptosector is klein en informeel. Activiteiten spitsen zich toe op peer-to-peer-handel, stablecoin-gebaseerde remittances en kleinschalig minen waar toegang tot elektriciteit dit mogelijk maakt. Er is geen significante binnenlandse exchange-sector, aanbieder van bewaarders of institutionele dienstverleningslaag. Grensoverschrijdende gevallen met betrokkenheid van de Zimbabwaanse diaspora vertrouwen doorgaans op offshore-platforms, waaronder Binance P2P en Yellow Card, alsmede op remittancecorridors via Mukuru. Paxful, dat de P2P-markt had bediend, sloot in april 2023. Zodra de secundaire regelgeving onder Section 3A is gepubliceerd en gehandhaafd, kan de geregistreerde VASP-categorie regionale exploitanten aantrekken die een erkende lokale aanwezigheid willen opbouwen om de Zimbabwaanse vraag op legale wijze te bedienen.

Ontwikkeling van de regelgeving

Zimbabwe heeft in relatief korte tijd de overgang gemaakt van een algeheel bancair verbod naar wettelijke VASP-erkenning. Het land verliet de FATF-grijze lijst op 4 maart 2022, nadat het in 2019 op die lijst was geplaatst vanwege tekortkomingen op het gebied van witwasbestrijding en terrorismefinanciering. Zimbabwe staat nog steeds onder verscherpt toezicht van de ESAAMLG, met een beoordeling in 2024 waarbij meerdere Aanbevelingen zijn opgewaardeerd naar Grotendeels Conform. De volgende ESAAMLG-ronde, gericht op effectiviteit in plaats van technische naleving, plaatst virtuele activa onder de restrisico’s die zijn geïdentificeerd in de Nationale Risicoanalyse van 2024. Het Section 3A-registratiemodel positioneert Zimbabwe voor landen die helemaal geen VASP-actie hebben ondernomen, maar ver achter Zuid-Afrika en Mauritius qua regelgevingsdiepte. Het tempo van de uitvaardiging van secundaire regelgeving in 2026 zal bepalen of Zimbabwe functioneel VASP-toezicht bereikt of in een langdurige overgangssituatie blijft.